《企业可持续披露准则——基本准则（试行）》解析（四）

企业会计准则及应用指南系列

《企业可持续披露准则——基本准则（试行）》解析（四）

前言

2024年12月16日，财政部会同外交部、国家发展改革委、工业和信息化部、生态环境部、商务部、中国人民银行、国务院国资委及金融监管总局等九部门联合发布了《企业可持续披露准则——基本准则（试行）》（财会[2024]17号）（以下简称“《基本准则》”），在实施范围及实施要求作出规定之前，由企业自愿实施。在《基本准则》正式发布之前，我国企业关于可持续信息的披露多数为自愿行为，所依据的标准不统一。《企业可持续披露准则——基本准则（试行）》是我国第一部统一的可持续披露准则。

本篇重点探讨《基本准则》的主要框架、要求及关键概念等方面的内容。

五、披露要素

与IFRS
S1和TCFD框架相同，《基本准则》要求企业披露可持续信息应当包括四个要素（见下图）。这四个要素构成可持续信息的核心内容，对于基本使用者评估可持续发展相关风险和机遇对企业短期、中期或长期的现金流量、融资渠道及资本成本的影响是必要的。

披露上述核心内容的目的在于，要求一个企业对其与可持续性相关的实际活动进行解释，而非规定其在管理业务时应如何治理、管理风险和机遇以及制定战略。例如，如果一个企业在监测和管理可持续风险和机遇方面，其治理安排或策略有限，如果这一情况对基本使用者而言属于重要信息，则该企业需要披露这一事实。企业需要考虑是否引入流程改进，以强化其管理和监测可持续风险和机遇的安排和流程。

1、治理

■有关监督角色的信息

可能对可持续性风险和机遇进行监督的“治理机构”通常包括董事会、委员会或负责治理的类似机构。但对于某些企业来说，对可持续性风险和机遇进行监督的责任可能由个人而非治理机构承担，由于其特定的专业知识和经验，个人也可能负责对可持续性风险和机遇进行全面监督。

■不同议题的治理信息可以整合披露

如果企业针对可持续风险和机遇的管理和监督已经建立了整体性的治理架构和内部控制，可以对上述治理信息整合披露，无须在单个议题处分别披露，以避免信息重复。

示例10：治理信息的披露

中国平安保险（集团）股份有限公司在《可持续发展报告2023》中披露可持续发展的治理架构信息：

示例11：治理信息的披露

中国石油化工股份有限公司在《可持续发展报告2023》中披露的ESG治理架构信息：

2、战略

（1）披露要求

①可持续风险和机遇对企业业务模式和价值链的影响和集中领域

《基本准则》要求披露可持续风险和机遇对企业的业务模式和价值链的当期和预期影响，以及企业的业务模式和价值链中可持续风险和机遇集中的领域，包括特定活动、业务关系、地理区域、设施和资产类型等。

示例12：披露可持续风险和机遇对业务模式和价值链的影响

企业A从事饮料行业，已确定其需要披露与用水相关的风险，特别是在水资源稀缺的地区。企业A可能会披露：其用水情况如何影响满足其运营需求的水资源供应；其用水量如何影响依赖同一水源的企业附近的社区；在这些地区过度用水可能导致声誉受损和客户流失的风险，或者可能导致对水资源使用的征税或限制，以及如何在整个供应链中评估这些风险。

■时间范围：短期、中期和长期

为了向基本使用者提供与每个可持续性风险和机遇更多的背景信息，《基本准则》要求企业明确可以合理预期每个可持续性风险和机遇影响企业发展前景的时间范围，并将该时间范围定义为短期、中期或长期。

▲企业可以采用更适当的短期、中期和长期定义

企业因行业特殊性、业务周期、投资期限等原因，导致上述对短期、中期和长期的定义不符合其实际情况从而无法提供有用信息的，应当采用更适合的短期、中期和长期定义，并披露有关如何定义短期、中期和长期及相关理由的信息。

▲交易所《上市公司可持续发展报告指引》对短期、中期和长期的释义

上海、深圳、北京《上市公司可持续发展报告指引》：短期、中期和长期的时间范围在不同的公司之间可能有所不同，并取决于行业的具体特点（如现金流、投资和商业周期等）、公司战略决策和资本分配规划、投资者对该行业公司进行评估的时间范围等因素。公司应当结合实际情况对“短期”“中期”“长期”的时间范围进行定义。

②可持续风险和机遇如何影响战略和决策

企业需要披露相关信息，以帮助投资者了解可持续风险和机遇如何对其战略和决策产生影响，包括：

▲战略和决策当期和未来计划如何应对可持续风险和机遇；

▲以前披露计划的进展；以及

▲企业如何在战略和决策中考虑可持续风险和机遇之间的权衡。

例如，一家企业为管理一项可持续风险退出了某个特定市场，但因此放弃了客户群，并失去了产生相关收入和利润的机遇。这些权衡对于理解可持续风险和机遇之间的联系非常重要，并且对于投资者全面了解企业的总体风险敞口也非常重要。

示例13：可持续风险和机遇之间的权衡

在报告期内，A企业决定建造新设施，以替代即将达到使用寿命极限的现有设施。A
企业曾考虑过两个替代地点用于新制造设施：

X站点与现有设施在同一区域。但该站点及其周边地区排水系统不佳，在暴雨期间容易发生洪水泛滥。Y站点位于一个不同的地区，该地区不易受到洪水风险的影响。迁移到Y站点的一个后果是，A企业目前是围绕X站点的社区的主要雇主。A企业决定迁移到Y站点，这将对其当地员工产生不利影响，并间接对整个社区的经济前景产生影响。

企业A进行了影响评估，调查X号场地的洪水风险程度以及迁移到Y号场地的社会风险，并确定了减轻这些风险的方案。基于成本效益的原因，企业A决定在X号场地建造新的生产设施，同时作为开发工作的一部分，安装新的排水系统，以将洪水从场地和社区排出去。在做出这一决定时，企业A还考虑到了继续使用及培训当地劳动力来运营该设施的好处。

③当期和预期的财务影响

投资者需要了解，可持续相关风险和机遇（以及管理层为管理这些风险和机遇而实施的战略）将如何影响企业的财务报表，包括当期财务影响和未来期间的财务影响。

示例14：可持续风险和机遇对当期的财务影响

企业A是一家在Z国运营的能源供应商，该国政府几年前颁布了一项法规，其中包括对企业减少二氧化碳排放的某些目标。该法规适用于下一个报告期。企业A由于该法规而识别到了与气候相关的风险。

企业A采用国际财务报告准则。企业A认为该规定是减值迹象的触发事件，这导致某些电力生产设施出现部分减值以及其使用寿命缩短。企业A需要在其与可持续发展相关的财务披露中，说明这些与气候相关的风险如何在报告期内影响了其财务状况、经营成果和现金流量。为避免重复信息，企业
A 可以交叉参考其财务报表的附注，例如不动产、厂房和设备、减值和准备金的附注。

示例15：可持续风险和机遇的预期财务影响

企业B经营汽油动力汽车租赁业务，这些汽车价值较低。汽车租赁的最短期限为五年。企业B识别了与汽油动力汽车大量排放温室气体相关的气候相关风险和机遇。因此，企业B在其商业计划中设定了一个目标，即逐步用电动汽车取代这些汽车。汽车的更换将根据每辆车的当前租赁期结束时间逐步进行。在当前报告期内的租赁期内没有资本承诺。企业B评估了这些风险和机遇对当前期财务状况、经营成果和现金流量不产生影响。

企业B需要在其与可持续发展相关的财务披露中，说明这些与气候相关的风险和机遇如何在报告期内影响其财务状况、经营成果和现金流量。尽管企业B评估在当前报告期内没有影响，但披露当前没有财务影响这一事实对于基本使用者来说仍可能是重要信息，因为会产生预期财务影响。例如，将车队转向电动汽车将要求企业B额外投资约100万英镑，用于更换汽油动力汽车和安装充电点。为了在未来三年内更换全部车队，预计每年将有30%的车辆被更换。转向电动汽车旨在将企业B由汽油动力汽车产生的温室气体排放量减少约20,000吨。企业B需要披露这些预期影响。

④企业战略和业务模式的韧性

所谓“韧性”是指企业的战略和业务模式对可持续风险有关的不确定性作出调整的能力。韧性评估的目的是向基本使用者提供有关企业在不同情景下应对和抵御可持续风险及相关不确定性影响的能力的信息，包括评估韧性所采用的情景分析等方法和关键假设、使用的输入值或者参数、时间范围等。该评估可以是定性信息和定量信息，如果披露定量信息，《基本准则》允许企业披露单个数值或区间数值。

例如，在涉及到气候议题时，可能需要运用气候情景分析来评估企业与气候相关的风险的抵御能力。《基本准则》未涉及该部分，预期未来将在具体准则中规范。

（2）不同议题的战略信息可以整合披露

企业针对可持续风险和机遇的管理和监督已经建立整体性战略的，可以对相关内容进行整合披露，无须披露单个议题的相关信息。

（3）定量信息

《基本准则》规定了在什么情况下，企业可以不必披露可持续性风险或机遇的财务影响的量化信息。

《基本准则》第二十一条规定“如果企业不具备提供有关可持续风险或者机遇定量信息的技能、能力或者资源，则企业无须提供这些预期财务影响的定量信息。”

即：缺乏必要的技能、能力或资源可以作为不提供有关预期财务影响的定量信息的理由，但不能作为不提供当前财务影响的理由。如果满足上述标准，但未能满足不提供量化信息的其他标准，企业仍需量化报告期内财务报表中的信息，即当前的财务影响。

示例16：无法披露量化预期财务影响

某公司依赖某种原材料，其成本和供应均会受到即将出台的污染相关法规的影响。该公司披露预期的财务影响如下：

示例17：风险和机遇及战略的披露

中国石油天然气股份有限公司《2023年度环境、社会和治理报告》中披露的气候相关风险和机遇及其应对措施：

3、风险和机遇管理

（1）披露目标

风险和机遇管理的披露目标如下图：

（2）用于管理可持续风险的流程

用于识别、评估、排序和监控可持续风险的流程和相关政策，主要包括：

▲采用的方法和关键假设；

▲使用的输入值和参数及其来源；

▲如何评估可持续风险影响的性质、可能性和规模；（例如，是否考虑定性因素、定量阈值或其他标准）

▲是否以及如何考虑可持续风险相较于其他类型风险的优先级；

▲如何监控可持续风险；

▲与上一报告期间相比，是否以及如何改变所使用的流程。

（3）用于管理可持续机遇的流程

与可持续风险的管理流程的披露要求不同，《基本准则》并未详细说明需要披露的可持续机遇管理流程的具体信息。同样，在IFRS S1中也没有详细要求，国际可持续准则理事会解释的原因为：由于风险管理流程相对成熟，以及为满足主要使用者对有关企业识别、评估、优先级排序和监测风险的流程的信息需求，可持续性相关风险的披露要求比机遇的披露要求更为详细。

（4）整合有关风险管理流程的披露信息

企业针对可持续风险和机遇进行统一管理的，可以对前款规定的内容进行整合披露，无须披露单个议题的相关信息。

例如，如果一个企业与气候相关的风险和机遇管理是纳入其管理风险和机遇的整体流程中，则可纳入整体流程披露。但是如果其他议题可持续风险和机遇受到特定的风险管理流程的影响，这些流程并非是整体风险管理流程的一部分，则应单独进行识别、评估、排序和监控披露。

示例18：风险管理机制披露

中国平安保险（集团）股份有限公司在《可持续发展报告2023》中披露了风险管理机制信息：

4、指标和目标

（1）企业自行设定的指标

企业应使用适用的具体准则和应用指南要求的指标，例如，与气候相关的风险和机遇的计量指标应采用气候具体准则和应用指南（尚未发布）的指标。但企业可能还需要披露用于计量和监督可持续风险和机遇的其他指标。如果企业自行设定了一项指标，应当说明的内容见下表：

（2）如果指标的数值是估计值

根据《基本准则》第二十六条规定，企业应就报告期披露的所有数值披露上一报告期间的可比数值。

在某些情况下，针对某一指标披露的数值为估计值。如果企业识别出与上一报告期间披露的估计数值有关的新信息，并且新信息提供了该期间所存在情况的证据（例如，在评估净零排放目标的进展方面，未来期间可能会获得改进或更详细的大气温室气体排放数据），企业编制的财务报表中对于会计估计变更不会追溯调整前期，那么，对于可持续信息的披露，是否需要对上一报告期间的可比数值进行调整？IFRS
S1认为在满足特定条件下，应该予以调整（见下图）。此时，可能需要解释调整后的前期金额与相关财务报表中未经调整的信息之间的关系。

（3）指标的修订

如果企业在报告期重新定义或修订了指标，需要予以披露。例如：披露修订后的可比数值；解释该修订以及修订的原因，包括重新定义或修订后的指标能够提供更有用信息的原因。

此外，根据《基本准则》第二十六条披露可比数值的规定，如果企业报告期重新定义或修订了指标，或者引入了新的指标，则应披露上一报告期间的可比数值。

但有时，因修订指标而披露上一报告期间的可比数值是不切实可行的，例如，上一期间的数据采集方式可能导致无法追溯应用新指标，且重新创建数据可能不切实可行。如果修订上一期间的可比数值不切实可行，企业应披露该事实。

（4）目标

企业的目标包括其设定的用于监测战略目标实现进展情况的目标，以及法律法规要求其实现的目标。应披露：

▲用于设定目标和监控目标进展的指标；

▲企业设定的或者被要求实现的特定定量或者定性目标；

▲目标适用的时间范围；

▲计量进展的基准期间；

▲阶段性目标和中期目标（如适用）；

▲目标实现情况的绩效及其未来趋势或者变化分析；

▲目标的修订及原因（如适用）

示例19：指标信息披露

笔克远东集团有限公司在2023年ESG报告中披露的与环境相关的指标信息：

5、可持续影响的披露

如前所述，《基本准则》既考虑了可持续风险和机遇是否对企业造成重要的当期或预期财务影响，又兼顾了企业活动是否对经济、社会和环境产生重要的影响。对于可持续风险和机遇部分，主要使用治理、战略、风险和机遇管理、指标和目标四大核心披露要素。对于可持续影响部分，如果具体准则和应用指南（如气候准则）对可持续影响有额外要求披露内容，企业应遵循其规定。

此外，可持续影响信息的披露不应掩盖或者模糊企业披露的可持续风险和机遇信息，两者应当可区分。

（范志伟
张玉玮）