说明报告期各期采购总额、存货与营业成本之间的勾稽关系，报告期内各细分产品成本中的原材料单耗及变动情况及发生明显变动

企业会计准则及应用指南系列

说明报告期各期采购总额、存货与营业成本之间的勾稽关系，报告期内各细分产品成本中的原材料单耗及变动情况及发生明显变动

主要来源于浙江海昇药业股份有限公司北交所IPO项目问询与回复

问询问题

说明报告期各期采购总额、存货与营业成本之间的勾稽关系，报告期内各细分产品成本中的原材料单耗及变动情况，是否发生明显变动，报告期内主要原材料采购价格大幅上涨的情况下，直接材料占比基本保持不变的原因及合理性

问询回复

1、报告期各期采购总额、存货与营业成本之间的勾稽关系

报告期内，发行人采购总额主要为原材料采购等与生产相关的采购金额。除
前述采购内容外，发行人存货的增加，还包括产品成本中归集的直接人工、制造 费用。发行人存货的减少，主要包括：①产品销售计入主营业务成本；②研发领
用材料。

报告期内，发行人采购总额、存货与主营业务成本之间的勾稽关系如下：

由上表可见，从存货增加、主营业务成本勾稽关系计算的采购总额与实际发
生的采购总额基本一致，差异较小，差异原因主要系发行人采购总额包括制造费 用中的机物料消耗品采购。

2、报告期内各细分产品成本中的原材料单耗及变动情况，是否发生明显变 动

报告期内，发行人主要细分产品成本中的原材料单耗及变动情况如下表所示：

报告期内，公司主要细分产品的原材料单位耗用量基本相对稳定，DCLL 产 品单位耗用量存在一定的波动，主要原因如下：

报告期内，DCLL 主要原材料 ACDCE 和环丙胺单位耗用量均逐年下降，主 要系自 2021 年四季度之前 DCLL 产量较小且未连续生产，自 2021 年四季度开始 连续稳定生产。随着生产稳定推进，DCLL 生产工艺逐步成熟，原材料单位耗用 量逐步下降并趋于稳定。

综上，报告期内，发行人主要细分产品的原材料单位耗用量基本相对稳定，DCLL 产品单位耗用量存在一定的波动但合理。

3、报告期内主要原材料采购价格大幅上涨的情况下，直接材料占比基本保 持不变的原因及合理性

（1）主要原材料采购价格变动趋势与单位直接材料成本变动趋势一致

报告期内，发行人各主要原材料的平均采购单价变动情况如下：

报告期内，发行人各主要原材料的平均采购单价整体呈上涨趋势，并直接影响产品单位成本构成中的单位直接材料。

报告期内，发行人主营业务成本中直接材料成本情况如下：

报告期内，发行人主营业务成本中单位直接材料成本分别为 2.47 万元/吨、2.80 万元/吨和 3.66 万元/吨，呈逐年上涨趋势，与主要原材料的平均采购均价变 动趋势整体一致。

（2）主营业务成本中直接材料占比情况

报告期内，发行人主营业务成本构成如下：

单位直接材料成本上涨的同时，发行人直接人工成本及制造费用也在同步持
续上涨，导致虽然单位直接材料成本上涨，但主营业务成本中直接材料成本的占 比基本保持不变。报告期内，发行人主营业务成本中直接材料占比分别为 60.35%、60.80%和 61.72%，占比基本稳定，具有合理性。

有关直接人工成本及制造费用持续上涨的原因分析详见本回复之“问题 9/二/（二）结合报告期内工人人数变动、工人平均工资变化，分析直接人工持续 上升的原因及合理性”和“问题 9/二/（三）补充披露制造费用的明细及各部分 变动具体原因”。

综上，报告期内，在发行人主要原材料采购价格上涨的情况下，单位直接材
料成本同步上涨，二者变动趋势一致。但单位直接材料成本上涨的同时，发行人 直接人工成本及制造费用也在同步上涨，导致直接材料成本在主营业务成本中的
占比基本保持不变，具有合理性。

（二）结合报告期内工人人数变动、工人平均工资变化，分析直接人工持 续上升的原因及合理性

报告期内，工人人数变动与主营业务成本中直接人工变动的对比情况如下：

2021 年直接人工金额较 2020 年增长 27.78%，主要系：（1）工人人数增加 因素，2021 年公司兽药原料药业务规模扩充，对生产人员的需求增加，公司于2021 年年初招聘直接生产人员，使得直接生产人员数量增加，导致直接人工总 额增加；（2）员工平均薪酬增长因素，2021 年年初公司对生产人员薪酬进行调 整，导致生产人员平均薪酬增加；2020 年公司享受社保减免政策，2021 年未再 享受社保减免，导致 2021 年生产人员平均薪酬增加；人员薪酬调整及社保减免 政策综合导致 2021 年工人平均薪酬增加。

2022年度直接人工金额较2021年度增长16.10%，主要系员工平均薪酬增加， 具体而言，（1）2022 年年初，公司对生产人员薪酬进行调整，导致生产人员平 均薪酬增长；（2）2022 年公司调整了产品生产结构，量产 DCLL 产品，因产品 生产质量较好，同时公司提高了绩效标准，因此工人绩效考核工资增加较多；上 述因素导致 2022 年生产人员平均薪酬较 2021 年增长 16.10%。

（四）结合同行业可比公司相同和类似业务的成本构成情况，进一步分析 发行人成本结构的合理性

报告期内，发行人与同行业可比公司成本构成对比情况如下：

整体而言，发行人与齐晖医药主营业务成本构成中直接材料占比趋同，制造
费用占比低于齐晖医药，人工费用占比高于齐晖医药。对于前述成本构成差异的 原因具体分析如下：

1、发行人制造费用占比低于齐晖医药系齐晖医药固定资产投资规模更高导 致

报告期内，发行人主营业务成本构成中制造费用占比分别为 27.38%、24.72%和
23.90%，而同期齐晖医药的比例分别为 33.54%、36.05%和 39.40%，发行人占
比均低于齐晖医药，主要系双方固定资产投资规模差异导致。报告期内，发行人 与齐晖医药固定资产相关对比情况如下：

注 1：齐晖医药 2022 年固定资产账面价值为截至 2022 年 6 月 30 日账面价值；营业收 入为 2022 年 1-6 月营业收入*2。 注 2：上述比值均为齐晖医药对应指标/海昇药业对应指标 注 3：单位主营业务成本所需固定资产=期初期末固定资产账面价值均值/主营业务成本

报告期各期末，齐晖医药固定资产账面价值分别为发行人的 5.51 倍、8.92倍和 7.52 倍，而其主营业务收入规模分别仅为发行人的 1.34 倍、1.90 倍和 2.85倍，主营业务成本规模分别仅为发行人的 1.81 倍、2.98 倍和 3.99 倍，均远低于 固定资产账面价值倍数。因发行人具体生产的产品存在差异，生产所需的固定资
产投入规模存在差异。单位主营业务成本规模下，齐晖医药需投入的固定资产金 额分别为发行人的 2.17 倍、2.41 倍和 2.05 倍，相应导致计入制造费用中的固定 资产折旧对主营业务成本影响程度大于发行人，进而导致齐晖医药主营业务成本
构成中制造费用占比更高。发行人与齐晖医药主营业务成本构成中制造费用占比 差异具有合理性。

2、发行人人工费用占比高于齐晖医药实际系齐晖医药直接材料占比更高导致

在制造费用占比明显高于发行人的情况下，齐晖医药的直接材料成本与发行
人趋同，表明若剔除制造费用的影响，齐晖医药主营业务成本构成中直接材料的 占比实际高于发行人。如下表所示，若仅关注直接材料与人工费用二者的内部占
比，报告期内，发行人直接材料比例分别为 83.49%、81.67%和 81.46%，而同期 齐晖医药直接材料比例分别为 92.06%、89.99%和 88.88%，均高于发行人对应期 间比值。因而导致发行人人工费用占比高于齐晖医药的实质原因系齐晖医药主营
业务成本构成中直接材料成本更高。 若扣除主营业务成本中的制造费用，仅关注直接材料与人工费用二者的内部
占比，发行人与齐晖医药对比情况如下：

具体而言，发行人生产所采购的各类原材料主要以基础化工原料为主，但根据齐晖医药招股说明书披露，其“在报告期内逐步掌握了部分原料药产品前端医
药中间体的批量化生产能力，相应的起始原料前移”，因而报告期内，齐晖医药 存在较多中间体采购，其中间体原材料成本中除包含基础化工原料成本外，还包
含中间体生产企业的经营利润，因而其原材料采购单价更高，相应导致其主营业 务成本中直接材料成本占比更高。发行人与齐晖医药主营业务成本构成中人工费
用占比差异具有合理性。

综上，发行人与齐晖医药主营业务成本构成中直接材料占比趋同，但人工费
用占比和制造费用占比存在一定差异，表现为制造费用占比低于齐晖医药，人工 费用占比高于齐晖医药。齐晖医药制造费用占比更高主要系其固定资产投资规模
更大，相应导致计入制造费用中的固定资产折旧对主营业务成本影响程度更大， 进而导致主营业务成本构成中制造费用占比更高。而在此背景下，齐晖医药的直
接材料占比与发行人趋同，人工费用占比更低，表明若剔除制造费用占比的影响， 齐晖医药直接材料占比更高。齐晖医药存在较多中间体采购，原材料采购单价更
高，相应导致直接材料成本占比更高。因而，发行人与齐晖医药主营业务成本构 成虽存在一定差异，但具有合理性。

三、请保荐机构及申报会计师：（1）说明对发行人报告期内向供应商采购 真实性的核查情况，包括但不限于核查方式、核查采购金额占比、核查结论，
（2）对成本能否按照不同产品清晰归集、产品成本确认、计量、结转的完整性、
准确性、合规性发表明确核查意见。

（一）说明对发行人报告期内向供应商采购真实性的核查情况，包括但不
限于核查方式、核查采购金额占比、核查结论

1、核查程序

（1）对公司采购循环执行内控测试

①通过访谈公司相关人员了解公司的采购模式和整体采购情况。通过访谈了
解公司的采购体系、部门设置及采购人员配备情况。检查公司相关采购管理制度，
确定岗位职责是否明确，不相容岗位是否分离。

②评价和测试公司采购循环内部控制流程，进行采购穿行及内控测试。

（2）细节测试

对大额采购入库进行细节测试，主要检查采购合同/采购订单、入库单、采购发票及付款单以核实采购记账依据是否充分；（3）查询主要供应商的工商信息
通过国家企业信用信息公示系统、天眼查等公开网站，查询主要供应商的工 商信息。关注经营范围、股东、成立时间、注册地址等信息是否存在异常情况，
关注发行人及关联方与主要供应商之间是否存在关联关系；（4）对主要原材料采购单价进行比价测试，通过生意社查询主要原材料市 场报价，通过上市公司公告或 IPO
公司招股说明书、问询回复等查询其他供应商 采购价格进行比价，通过与市场报价或其他供应商采购价格进行比价，以核实主 要原材料采购价格公允性；（5）执行函证程序
①报告期内，供应商函证样本：对公司报告期内每一会计年度合并口径前二十大供应商执行函证程序，具体
而言，对于集团范围内同时向多家供应商进行采购的，对集团范围内存在采购的 全部公司分别执行函证程序。函证内容包括各期采购金额以及各期末往来科目余 额
②报告期内，保荐机构对供应商发函及回函情况：

有 3 家供应商函证未回函，保荐机构均执行了替代程序。替代程序执行比例 为
100%。

报告期内，会计师对供应商发函及回函情况：

报告期内，会计师对供应商的函证均全部收到回函。

（6）对主要供应商执行走访程序

①走访整体方案：

对报告期内每一会计年度合并口径前十五大供应商进行走访核查，采用现场
走访方式。其中，一家供应商拒绝走访，其余供应商保荐机构均对其执行现场走 访，具体走访情况如下：

②访谈内容

访谈的主要内容包括：

A、被访谈供应商的基本工商信息确认，供应商类型（生产商/贸易商），主 要股东和实际控制人，公司营业规模以及接受访谈人的信息；

B、供应商与发行人之间是否存在关联关系；

C、客户与发行人之间的业务往来情况，包括合作开始时间、经营所需资质、
交易内容、定价方式、供应商向发行人销售金额占其销售总额的比例等；

D、合同订立情况、供货方式、是否存在纠纷等信息确认；

E、结算方式、结算周期、信用政策、是否存在现金交易等信息确认。

访谈结束后，获取对方的名片或身份证明文件、供应商的营业执照、资质证
书，同时要求对方在访谈提纲上签字盖章。

2、核查意见

经核查，报告期内，发行人向主要供应商的采购情况真实准确。

（二）对成本能否按照不同产品清晰归集、产品成本确认、计量、结转的
完整性、准确性、合规性发表明确核查意见

1、核查程序：

（1）访谈公司相关人员，了解公司生产流程、成本核算方法及核算过程，检查成本核算方法是否符合生产工艺特点和和实际经营情况、报告期内是否保持
一致；

（2）结合公司主要生产流程、企业会计准则相关规定，对公司成本核算方
法是否符合会计准则的相关要求进行分析和比对核查；

（3）访谈公司财务人员、销售人员和仓库管理人员等相关人员，了解货物
发出与收入确认的流程，核查收入确认与相应成本结转时点是否匹配；

（4）访谈公司采购相关人员，了解公司采购流程情况、供应商选取标准、
采购定价方式以及和供应商的合作情况等；

（5）了解公司采购、生产和成本核算循环相关流程及其内部控制；对公司
的采购、生产和成本核算循环执行穿行测试，并对相关内部控制执行有效性测试；

（6）查询市场价格，分析公司主要原材料采购价格波动的合理性；

（7）抽取并检查公司原材料和产成品出入库单据，并与收发存明细进行核
对，检查入库数量是否准确；检查领用情况，对主要原材料和产成品进行计价测 试，确认金额准确性；

（8）取得材料采购明细表、材料领用明细表、产品出入库明细表、销售明
细表，计算产品原材料单耗情况、采购耗用比、产销率等，识别是否存在重大或 异常波动；

（9）取得各月生产成本计算表、人工费用分配表、制造费用分配表，分析
成本构成情况、材料采购情况、工资和制造费用的归集与分配情况，并抽取样本 执行重新计算，复核其正确性；

（10）结合销量、原材料价格变动、产品结构变动等情况，量化分析公司营
业成本、单位直接材料、单位直接人工和单位制造费用变化情况及原因，直接材 料占比较稳定的原因及合理性；

（11）检查能源耗用的真实性、完整性，并将其与产量的变动进行比较分析， 以判断合理性；

（12）结合公司销售明细表，对公司成本结转与收入确认的匹配性、成本结
转的准确性和及时性进行核查。